Café con Tech #80 ☕ - TikTok + Walmart y Microsoft: ¿El Matrimonio Perfecto?

La odisea de TikTok continua. Todo el mundo quiere salir a cotizar a la bolsa ahora. Elon Musk muestra su implante neuronal.

Aug 31, 2020

Tiempo de lectura: 7 minutos

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⏳ El reloj continúa avanzando para TikTok

¿Cuán rápido está cambiando la situación con TikTok? Suficientemente rápido como para que entre que termino de escribir este newsletter el domingo en la noche y lo programo para que se mande el lunes en la madrugada mi mayor miedo es que lo que escriba aquí ya no sea relevante. Así de rápido.

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Esta semana fue una semana de muchos cambios y muchas noticias alrededor o sobre TikTok, y es posible que esté olvidando algo simplemente porque no me di cuenta por la cantidad de cosas que pasaron.

Para empezar, ¿se acuerdan la semana pasada cuando me cuestioné porque a Oracle le interesaría invertir en TikTok?

Es un poco raro que Oracle, que es de las compañías tech más “históricas” y que dentro de todo ha estado bastante atrasado o alejado de las tendencias del mundo tech de la última década (redes sociales, cloud, herramientas de productividad), esté interesado en TikTok. Sin embargo, al ser una compañía de infraestructura y ya tener una alianza con Zoom, supongo que adquirir TikTok para asegurar un cliente enorme hace algo de sentido(???).

Bueno, el Wall Street Journal parece tenernos una respuesta sobre porque a Oracle le interesa TikTok. En resumen, a General Atlantic y Sequoia, dos bancas de inversión que son inversionistas en ByteDance, les da miedo que incluso si Microsoft les permite participar en la adquisición, no tendrán una posición suficientemente relevante. Así que se acercaron a Oracle para entre los tres presentar una propuesta que fuese un win-win para todos (todos = ellos): Oracle obtiene a TikTok como cliente y General Atlantic y Sequoia continuarían siendo inversionistas en el TikTok americano y mantendrían sus puestos en su junta directiva.

En cualquier otra semana, eso solo podría haber sido suficiente como para decir que el ciclo de noticias de TikTok de la semana había sido interesante. Pero, honestamente, esto es lo más aburrido que ocurrió esta semana con TikTok.

El jueves, Kevin Mayer, el CEO de TikTok renunció a su posición luego de apenas unos meses liderando la compañía. La noticia es importante por varias razones, pero principalmente por lo que nos dice del futuro de TikTok. Para empezar, Mayer no es cualquiera. El ahora ex-CEO de TikTok había sido hasta hace menos de un año uno de los top 3 ejecutivos más importantes de Disney, responsable de crear toda su estrategia de streaming.

Mayer dejó Disney por TikTok luego de no ser seleccionado para ser el sucesor de Bob Iger como CEO de Disney. En su momento Mayer dijo que decidió hacer el salto a TikTok ya que “the magnitude of this opportunity was just something I couldn’t pass up.”

Los problemas que la startup ha tenido en los últimos dos meses, junto con el hecho de que la compañía probablemente será vendida por pedazos y no completa a un solo comprador (la versión india también estaría a la venta de manera independiente), seguramente hicieron que la oportunidad que Mayer había identificado en mayo ya no fuese la misma.

¡Pero hay más! Acto seguido, el viernes, se reveló que Microsoft tiene un as bajo la manga para hacer su oferta de comprar TikTok todavía más atractiva: la adquisición la haría en alianza con Walmart, el gigante del retail norteamericano. Ahora, yo sé lo que todos están pensando: ¿¿¿Walmart???

Honestamente, mi reacción inicial fue la misma. Es un poco extraño, a primera vista, pensar que Walmart podría terminar siendo dueño parcial de una de las aplicaciones más populares del mundo. Sin embargo, no es algo completamente loco o incluso inedito. Social commerce, la tendencia de que las redes sociales cada vez tengan más funcionalidades de e-commerce, es una que desde hace más de un año se viene haciendo más normal.

En Instagram, que en términos generales es visto como el principal competidor de TikTok, desde hace ya un tiempo la aplicación ha estado mejorando sus capacidades de social commerce para permitir que la gente compre productos directamente por la aplicación, incluso logrando una alianza con Shopify para ayudar a que pequeñas y medianas empresas puedan fácilmente vender por Instagram o Facebook.

Un TikTok americano, con Microsoft respaldando su infraestructura tecnológica y Walmart su plataforma comercial, podría ser un rival formidable contra Instagram e incluso Amazon. No me malinterpreten, no creo que Walmart podría limitar a que solo productos de ellos se puedan vender por TikTok (yo no soy experto en derecho de la competencia, pero creo que eso sería algo anticompetitivo), pero tan solo ser la plataforma que por detrás respalda las transacciones y cobrar una comisión por las ventas ya sería una línea de negocio envidiable. Esto sin considerar que, al igual que Amazon hace con su marketplace, Walmart podría ofrecer no solo procesar la transacción si no además poner su operación logística para despachar las ventas que se hagan por el app.

Como si todo esto no fuese suficiente noticia por una semana, China decidió cambiar las reglas del juego y complicar todo:

In a bureaucratic two-step, China on Friday updated its export control rules to cover a variety of technologies it deemed sensitive, including technology that sounded much like TikTok’s personalized recommendation engine. Then on Saturday, the country’s official Xinhua news agency published commentary by a professor who said the new rule would mean that the video app’s parent, the Chinese internet giant ByteDance, might need a license to sell its technology to an American suitor.

Ahora, como recordarán, si ByteDance estaría dispuesto o no a vender su algoritmo es algo que en este newsletter nos venimos cuestionando desde hace unas semanas:

¿Estaría dispuesto ByteDance, una compañía que en su esencia se considera una compañía de inteligencia artificial, a entregar uno de sus activos más valiosos y que más le ayudan a mantener una ventaja competitiva? Es difícil imaginar que si. Pero incluso si sí lo entrega a quién adquiera las operaciones americanas de TikTok, sin acceso a los datos históricos de comportamiento de los usuarios el nuevo TikTok americano vería difícil poder mantener el mismo nivel de calidad que el algoritmo de recomendación tiene actualmente.

Bueno, pareciera que el gobierno chino ya decidió por ByteDance, y lo más probable es que incluso si ByteDance si pretendía vender TikTok con su algoritmo ya no podrá hacerlo. Suficiente TikTok por hoy.

🤑 Raymundo y todo el mundo quieren cotizar en la bolsa

¿Eres una compañía de tecnología que ha levantado cientos o incluso miles de millones de dólares en inversión en los últimos años y pensabas salir a cotizar a la bolsa a inicios del año pero la pandemia/recesión mundial cambió tus planes? ¡Hora de cambiarlos de vuelta porque salir a cotizar a la bolsa se puso de moda!

Esta semana, Unity, Asana, Snowflake, Sumo Logic, Amwell, Luminar, Palantir y JFrog presentaron la documentación necesaria para pronto salir a cotizar a la bolsa en Estados Unidos. Adicionalmente, Ant Financial, también pretende salir a cotizar a la bolsa en Shanghai y Hong Kong en lo que podría ser el IPO más grande la historia.

Aquí un resumen rápido de las que me parecen más interesantes:

Asana, compañía de software de productividad fundada por Dustin Moskovitz, cofundador de Facebook. Reportan un crecimiento del 86% en el último año, con 1,2 millones de usuarios pagos y USD 143 millones en ingresos en el último año fiscal.
Palantir, la misteriosa y controversial startup fundada hace 17 años por Peter Thiel, reconocido inversionista del Silicon Valley y cofundador de Paypal. Se especializan en vender servicios alrededor de big data a gobiernos. Tienen solo 125 clientes, la gran mayoría entidades gubernamentales, y registraron USD 742 millones en ingresos en el último año (USD 200M de sus top 3 clientes). A pesar de eso, la compañía perdió USD 580 millones el año pasado.
Unity, plataforma de desarrollo de videojuegos 3D fundada en 2004 y que es utilizada por alrededor de 50% de los juegos tanto en mobile, PC como en consolas. A pesar de haber logrado USD 350 millones en ingresos en la primera mitad de 2020, perdieron USD 54.2 de millones.
Ant Financial, conocido antes como AliPay, nació como la plataforma de pagos electrónicos de Alibaba pero hoy en día es mucho más que eso. Planean levantar USD 30.000 millones en inversión con su salida a la bolsa, a una valoración de alrededor de USD 200.000 millones y podría ser el IPO más grande de la historia. Tiene 55% del mercado de pagos con celulares en China, ganandole a WeChat que tiene 39%. Ah, y podría ser investigado junto con WeChat por el banco central de chino por ser un monopolio.

También pareciera que DoorDash está planeando salir a la bolsa en Q42020, pero esto todavía no está confirmado.

🧠 Cerditos e inteligencia artificial

¿Que tienen en común una compañía de carros eléctricos, una compañía de energía solar, una compañía aeroespacial, una compañía que hace túneles y lanzallamas (🤷), una fundación trabajando por desarrollar inteligencia artificial que no busque destruir a la humanidad, y una compañía desarrollando implantes neuronales con inteligencia artificial? Todas fueron creadas o son lideradas hoy en día por Elon Musk.

Esta semana, Neuralink, su compañía de implantes neuronales realizó una demostración de como sus implantes neuronales funcionan y, honestamente, fue bastante interesante. Aquí un vídeo resumiendo la presentación porque me hice un ocho intentando describirlo en pocas palabras: